2026-08-05 단기 유망 종목 발굴 리포트

제네시스 모멘텀 · 2026년 8월 5일 (수) 장 마감 기준 데이터 출처: 네이버 증권 투자자별 매매동향 확정치, 네이버 증권 순매매 상위(당일 컬럼), 시총 상위 294종목 ATR(14, Wilder)·MA·이격도 자체 산출

결론부터: 오늘도 발간 종목은 0개다. 4거래일 연속이다.

그런데 어제와 오늘 사이에 달라진 것이 있다. 세 개의 게이트 조건이 전부 같은 방향으로 움직였다. 아직 문턱을 넘지는 못했다.

섹션 1 — 시장 환경 요약

지표	수치	등락	비고
KOSPI	6,598.26	+3.76%	거래대금 25조 6,578억
KOSDAQ	799.59	+2.42%	거래대금 6조 3,827억
USD/KRW	1,427.24	-0.11%	외국인 대량 순매수에도 원화 강세 미미
시장 판단	방어	—	게이트 미달 → 발간 보류

1-2. 수급 주체

시장	개인	외국인	기관계
코스피	-11,844억	+14,464억	-2,838억
코스닥	+3,941억	-2,979억	-1,101억

외국인: 코스피 대규모 순매수 / 코스닥 순매도
기관: 코스피·코스닥 모두 순매도
쌍끌이 여부: ❌ (기관이 코스피에서 2,838억 순매도)

거래대금은 코스피·코스닥 합산 32조원으로 '공격' 기준(20조)을 넉넉히 넘겼다. 그러나 외국인·기관 쌍끌이가 아니므로 1-3 판정은 중립이 상한이다.

1-3 → 1-4. 변동성 상한에 의한 하향

최종 후보 3종목(셀트리온·우리금융지주·HMM)의 평균 ATR/주가는 4.39% 로 '3% 초과 ~ 5% 이하' 구간이다. 이 구간의 허용 판단은 중립 또는 방어, 총 비중 상한은 15% 다.

그리고 아래 3-4 게이트가 전부 미달이므로 최종 판단은 방어 — 발간 보류(0종목) 로 확정한다.

섹션 2 — 발간 종목: 없음 (0종목)

발간 종목이 없으므로 이 섹션은 비어 있다. 아래 스크리닝 전 과정과 관찰 종목을 그대로 공개한다.

섹션 2-A — 스크리닝 전 과정 (공개)

① 외국인 순매수 상위 (KOSPI, 당일)

순위	종목	순매수
1	SK하이닉스 (000660)	+6,577억
2	삼성전자 (005930)	+5,772억
3	삼성전자우 (005935)	+737억
4	현대모비스 (012330)	+366억
5	삼성물산 (028260)	+363억
6	셀트리온 (068270)	+327억
7	SK (034730)	+269억
8	현대차 (005380)	+234억
9	TIGER 미국나스닥100 (133690)	+234억
10	KB금융 (105560)	+233억

KOSDAQ 상위: 파마리서치(+362억), 마키나락스(+193억), 레인보우로보틱스(+121억), 고영(+65억), 빛과전자(+57억)

② 기관 순매수 상위 (KOSPI, 당일)

순위	종목	순매수
1	KODEX 레버리지 (122630)	+1,197억
2	KODEX 200 (069500)	+478억
3	LG전자 (066570)	+455억
4	대덕전자 (353200)	+388억
5	NAVER (035420)	+380억
6	한화솔루션 (009830)	+347억
7	LG이노텍 (011070)	+331억
8	에이피알 (278470)	+290억
9	KODEX 코스닥150레버리지 (233740)	+281억
10	TIGER CD1년금리액티브 (475630)	+257억

기관 순매수 1·2·9·10위가 전부 ETF다. 기관은 개별 종목을 고르지 않았다.

③ 쌍끌이 교차 판정 [룰 R-05]

외국인 상위 20종목 ∩ 기관 상위 18종목:

종목	외국인	기관	ATR(14)	20일선 이격도	정배열	판정
NAVER (035420)	+210억	+380억	6.45%	+13.80%	✗	발간금지 (ATR + R-09 이중 탈락)
현대차 (005380)	+234억	+159억	7.80%	-1.24%	✗	발간금지 (ATR 초과)

코스닥 쌍끌이: 0종목 (외국인·기관 리스트 교집합 없음)

[!WARNING] R-05는 "최종 3종목 중 최소 1종목은 쌍끌이"를 요구한다. 오늘 쌍끌이 2종목은 둘 다 ATR 5% 초과로 발간금지 등급이다. 쌍끌이 확보 실패 → R-05에 따라 총 비중을 추가로 절반 축소해야 하나, 아래 게이트 미달로 발간 자체를 보류하므로 이 조정은 적용 대상이 없다.

NAVER는 어제(8/4)에 이어 이틀 연속 쌍끌이지만, 어제 +9.16% 급등 이후 오늘 +1.10%로 둔화됐고 20일선 이격도가 +13.80% 까지 벌어졌다. R-09(+10% 초과 발간금지)에 정면으로 걸린다.

④ 시총 상위 294종목 전수 필터링

필터: ATR(14)/주가 5% 이하 + 5·20·60일선 정배열 + 20일선 이격도 +10% 이하

통과 13종목 중 금리형 ETF 7종목을 제외한 실물 종목 6개:

종목	현재가	등락률	ATR/주가	정배열	20일선 이격도	당일 기관	당일 외국인	수급 상위 리스트
셀트리온 (068270)	190,300	+2.42%	4.14%	✓	+6.92%	+23,898주	+171,277주	외국인 6위
코리안리 (003690)	13,830	+0.66%	4.34%	✓	+1.17%	-32,417주	+51,022주	없음
HMM (011200)	21,100	-0.47%	4.47%	✓	+3.60%	-241,707주	+147,759주	없음
우리금융지주 (316140)	33,350	+0.45%	4.57%	✓	+5.30%	+65,688주	+136,900주	없음
한국앤컴퍼니 (000240)	25,450	+1.60%	4.65%	✓	+1.81%	+15,106주	+13,630주	없음
메리츠금융지주 (138040)	120,400	+0.75%	4.66%	✓	+2.15%	+36,263주	+3,424주	없음

통과 6종목 전원이 ATR 4.14~4.66% '주의' 등급이다. ATR 3% 이하 '정상' 등급을 받은 실물 종목은 오늘도 0개다.

섹션 2-B — 오늘 시장을 이끈 종목은 왜 하나도 통과하지 못했나

오늘 상승 주도주의 지표를 그대로 놓는다.

종목	등락률	ATR/주가	20일선 이격도	탈락 사유
대한광통신 (010170)	+18.57%	12.96%	+20.38%	ATR + R-09
LG이노텍 (011070)	+14.48%	13.24%	-1.87%	ATR
삼성전기 (009150)	+14.43%	13.65%	+5.48%	ATR
한화솔루션 (009830)	+12.50%	10.18%	+8.25%	ATR
대덕전자 (353200)	+8.69%	14.25%	-3.26%	ATR
SK (034730)	+8.49%	10.85%	-2.79%	ATR
LG전자 (066570)	+8.46%	8.82%	+3.33%	ATR
SK하이닉스 (000660)	+5.77%	12.82%	-6.95%	ATR
삼성전자 (005930)	+2.50%	10.44%	-2.63%	ATR

시가총액 1·2위인 삼성전자(10.44%)와 SK하이닉스(12.82%)조차 ATR 발간금지 등급이다. 이 두 종목이 하루에 10~13% 움직이는 시장에서 "안정적인 단기 후보"라는 말은 성립하지 않는다.

대한광통신은 20일선보다 20.38% 위에 있다. R-09의 등록 근거가 된 2026-07-28 사례(파마리서치 +10.3%, 삼성바이오로직스 +10.0%)의 두 배다.

섹션 2-C — 관찰 종목 (발간 종목 아님 · 참고용)

[!IMPORTANT] 아래 종목은 종목 단위 필터를 전부 통과했으나, 시장 단위 발간 게이트 미달로 발간하지 않는 종목이다. 가격 전략은 게이트가 열렸을 때를 대비한 참고 수치이며, 지금 매수를 권하는 것이 아니다.

1순위 — 셀트리온 (068270)

투자 배경: 외국인 순매수 코스피 6위(+327억). 개별 매매동향 확인 결과 기관도 +23,898주 동반 순매수, 5일 누적 기관 +27,265주 / 외국인 +303,064주로 양 주체 모두 플러스다. 다만 기관 순매수 상위 리스트 진입 규모에는 못 미쳐 R-05상 공식 쌍끌이로는 계산하지 않는다. 서정진 회장의 유럽·북미 현장경영 및 약국 직판망 확대가 뉴스로 뒷받침된다.
기술적 분석: MA5 187,000 / MA20 177,985 / MA60 176,589 정배열 성립. 어제 리포트에서 "20일선이 60일선 아래라 정배열 탈락"으로 기록했던 종목이 오늘 정배열로 전환됐다. 20일선 이격도 +6.92%로 R-09 정상 구간. 거래량은 61만주로 20일 평균 74만주의 0.83배 — 급등 없는 조용한 상승이다.
리스크: 60일 최고가 193,000원 바로 아래(-1.42%)에서 마감해 상단 저항이 눈앞이다. ATR 4.14%는 '주의' 등급으로 비중 절반 대상. 어제 코스피 전체가 3.76% 오르는 동안 +2.42%로 시장 대비 언더퍼폼했다.
가격 전략(참고):
- 현재가: 190,300원
- 목표가: 215,000원 (+12.98%)
- 손절가: 178,000원 (-6.46%) — [룰 R-07] ATR 4.14%로 5.5% 이하 → 손절 유예, 구조적 지지선인 20일선(177,985) 이탈 시에만 청산
- R:R = 2.01 ✅

2순위 — 우리금융지주 (316140)

투자 배경: 수급 상위 리스트에는 없으나 개별 매매동향 기준 기관 +65,688주 / 외국인 +136,900주 동반 순매수. 오늘 생명보험 업종이 +5.56%로 강세 6위였고 금융 전반에 자금이 유입됐다.
기술적 분석: MA5 33,240 / MA20 31,672 / MA60 30,909 정배열. 이격도 +5.30%. 거래량 157만주로 20일 평균 247만주의 0.64배.
리스크: 거래량이 20일 평균의 3분의 2 수준으로 모멘텀 강도가 약하다. 7/31 고점 33,600원 이후 4거래일째 33,200~33,400 박스권. 차주 담보대출 규제 강화 뉴스는 대출 성장에 부정적이다.
가격 전략(참고):
- 현재가: 33,350원
- 목표가: 36,700원 (+10.04%)
- 손절가: 31,700원 (-4.95%) — ATR 4.57%, R-07 손절 유예 · 20일선(31,672) 기준
- R:R = 2.03 ✅

관찰 유지(수급 약화) — HMM (011200)

어제(8/4) 관찰 종목으로 등재한 HMM의 오늘 상태를 기록한다.

항목	8/4	8/5	변화
종가	21,200	21,100	-0.47%
ATR/주가	4.54%	4.47%	개선
20일선 이격도	—	+3.60%	정상
정배열	✓	✓	유지
당일 기관	-34,325주	-241,707주	악화
5일 누적 기관	+149,870주	-403,045주	순매도 전환
5일 누적 외국인	—	+1,495,935주	유지

기관이 이탈했다. 어제 리포트에서 "5일 누적 +149,870주로 외국인과 방향 동일"이라고 정정 기록했던 수치가 오늘 -403,045주 순매도로 뒤집혔다. 외국인 단독 매수 구조로 바뀌었다.

기술적 지표(ATR 4.47%, 정배열, 이격도 +3.60%, R:R 3.00)는 여전히 전부 통과한다. 그러나 R-05가 경고하는 "단일 주체 매수" 구조가 됐다. 관찰 등급은 유지하되, 만약 게이트가 열려 발간하게 되면 비중 1/2 대상이다.

참고 가격 전략: 현재가 21,100원 / 목표가 23,200원(+9.95%) / 손절가 20,400원(-3.32%) / R:R = 3.00

섹션 3 — 리스크 가이드 및 발간 게이트 판정

3-4. 시장 단위 발간 게이트 — 4거래일 연속 미달

조건	기준	오늘(8/5)	판정	전일 대비
시장 평균 ATR/주가 (시총 상위 294종목 전수)	7% 이하	8.57%	❌	9.12% → -0.55%p 개선
발간금지 등급(ATR 5% 초과) 비중	70% 이하	84.0%	❌	88.4% → -4.4%p 개선
외국인 코스피 순매수	2거래일 연속	1거래일차	❌	-3,716억 → +14,464억 전환

세 조건 모두 미달이나, 세 조건 모두 개선됐다.

특히 세 번째 조건은 성격이 다르다. 어제까지는 방향 자체가 반대(순매도)였다. 오늘 방향이 바뀌었고, 내일 8월 6일 외국인이 코스피에서 한 번 더 순매수로 마감하면 이 조건은 충족된다.

다만 7월 31일 외국인이 7조 2,410억을 순매수한 다음 거래일(8/3)에 2조 8,220억을 되판 전례가 있다. 하루짜리 스파이크와 추세는 구분해야 한다.

게이트 적용 이력

날짜	평균 ATR	발간금지 비중	외국인 코스피	결과
2026-07-31	15.26%(수급 13종목)	91.1%	역대 최대 +72,410억	0종목 (R:R 탈락)
2026-08-03	9.59%	86.9%	-28,220억	0종목
2026-08-04	9.12%	88.4%	-3,716억	0종목 (관찰: HMM)
2026-08-05	8.57%	84.0%	+14,464억	0종목 (관찰: 셀트리온·우리금융지주·HMM)

시장 ATR 분포 (시총 상위 294종목)

등급	기준	종목 수	비중
정상	ATR 3% 이하	20종목	6.8%
주의	ATR 3~5%	27종목	9.2%
발간금지	ATR 5% 초과	247종목	84.0%

평균 8.57% / 중앙값 8.17%

리스크 가이드

발간 종목이 없으므로 신규 진입 가이드는 제공하지 않는다. 보유 포지션 관리 원칙만 기록한다.

총 비중 상한: 방어 판단 — 신규 진입 0%. 게이트가 열려 발간이 재개되더라도 후보군 평균 ATR 4.39% 구간이므로 총 비중 상한은 15% 다.
기존 보유분은 20일선을 기준으로 관리한다. [룰 R-07] 적용 조건에 따라, 현재 코스피는 급락 후 반등하는 V자 구간(7/30 저점 5,593.56 → 오늘 6,598.26, +17.96%)이므로 "손절 즉시 집행"은 적용 보류하고 구조적 지지선 이탈 시에만 청산한다.
오늘 +10% 이상 급등한 종목을 추격하지 않는다. 대한광통신(+18.57%, 이격도 +20.38%), LG이노텍(+14.48%), 삼성전기(+14.43%)는 R-09 등록 근거가 된 2026-07-28 사례와 같은 구조다.
코스닥 포지션을 늘리지 않는다. 코스닥 지수는 20일선 위 +5.01%까지 올랐지만 외국인·기관이 각각 2,979억·1,101억을 순매도했다. 개인 단독 매수 구조다.
게이트 재개 확인 지점: 내일(8/6) 외국인 코스피 순매수 지속 여부. 이것이 3조건 중 가장 먼저 충족될 수 있는 조건이다.

오늘의 기록 — 룰 검증 노트

[R-09 첫 실전 적용] 어제 신규 등록한 20일선 이격도 상한 룰이 오늘 처음으로 실제 후보를 걸러냈다. 쌍끌이 종목 NAVER는 ATR 6.45%로 이미 발간금지였지만, 이격도 +13.80% 로 R-09에도 걸려 이중 탈락했다. 대한광통신(+20.38%)도 마찬가지다.

[셀트리온 정배열 전환 기록] 어제 리포트는 셀트리온에 대해 "ATR 필터는 통과했으나 20일선이 60일선 아래라 정배열에서 탈락"이라고 기록했다. 오늘 MA20(177,985)이 MA60(176,589)을 상향 돌파하며 정배열이 성립했다. 필터 탈락 종목의 상태 변화를 추적한 것이 유효했던 사례로 기록한다.

[R-05 반례 후보 등재] HMM은 어제 "기관 5일 누적 +149,870주로 외국인과 방향 동일"로 기록했으나 오늘 -403,045주 순매도로 뒤집혔다. 5일 누적 수급은 단 하루의 대량 매매로 부호가 바뀔 수 있다. 다음 복기 시 "5일 누적 수급"보다 "당일 순매수 상위 리스트 동시 등장"이 더 안정적인 판별 기준인지 검증한다.

면책 고지 본 리포트는 공개된 시장 데이터를 기반으로 한 정보 제공 목적의 분석 자료이며, 특정 종목의 매수·매도를 권유하지 않습니다. 투자 판단과 그 결과에 대한 책임은 투자자 본인에게 있습니다.

2026-08-05 단기 유망 종목 발굴 리포트 - 제네시스 모멘텀